基金收益分配与税收-法师兄

基金收益分配与税收

来源：互联网时间： 2023-06-02 22:03:35 480 人看过

一、基金收益来源

(一)股票股利收入

(二)债券利息

(三)证券买卖差价收入

(四)存款利息收入

(五)买入返售证券收入

(六)其他收入

(七)公允价值变动损益(2007年教材新增部分)

二、与基金收益有关的几个基本概念

(一)基金净收益

——是指一定时期内，基金收入减去费用后的余额。

(二)基金经营业绩

——包括基金净收益与基金未实现估值增值(减值)收益，是一个能够全面反映基金在一定时期内经营成果的指标。

(三)损益平准金

——在进行申购、赎回基金份额时，申购、赎回款项中包含的按位分配基金净收益(累及基金净损失)占基金净值比例计算的金额。

(四)期末可供分配基金收益

——等于期初未分配收益加本期净收益加本期损益平准金(若有)减本期已分配收益。

(五)未分配基金净收益

——基金进行收益分配后的剩余额。

第二节基金收益分配

一、基金收益分配对基金份额净值的影响

基金进行收益分配会导致基金份额净值的下降。

二、封闭式基金的收益分配(重要考点，请同学们加强记忆)

1、封闭式基金的收益分配，每年不得少于一次。

2、封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度已实现收益的90%。

3、封闭式基金当年收益应先弥补上一年度亏损，然后才可以进行当年收益分配。若基金投资的当年发生亏损，则不能进行分配。

4、基金收益分配后基金份额净值不能低于面值。

5、封闭式基金一般采用现金分红。

三、开放式基金的收益分配

实践中，许多开放式基金合同规定：在符合基金分配的前提下，基金收益分配每年至少一次。

开放式基金的分红方式有两种：1、现金分红2、分红再投资转换为基金份额。

四、货币市场基金的收益分配(请同学们自己学习掌握)

第三节基金税收

一、基金的税收

(一)营业税

对基金管理人运用基金买卖股票、债券的差价收入，免征营业税。

(二)印花税

基金买卖股票按照2‰的税率征收印花税。

(三)所得税

声明：该文章是网站编辑根据互联网公开的相关知识进行归纳整理。如若侵权或错误，请通过反馈渠道提交信息，我们将及时处理。【点击反馈】

扩展阅读

律师服务

热门律师推荐

律师普法

换一批

更多基金投资相关文章

经理
私募基金超额收益分配

基金的超额分配可分为三部分：即资产配置超额收益、行业配置超额收益和个股选择超额收益。资产配置超额收益主要考察的是基金经理的择时能力，是指其在遵循契约规定的基础上，通过对市场环境变化的判断，动态调整股票、债券、现金等各大类资产对基金净值所做的贡献。在实际投资中，有些偏股型基金经理始终维持较高的股票仓位，淡化择时，这类基金的风格较为激进，在市场上涨时往往会取得较好的超额收益，但在市场下跌时的损失也相对较重。有些基金习惯于保持较低的股票仓位，这类产品在熊市中往往具有很好的防御性，但在市场上涨时获得的收益也较为有限。从行业配置的方向上来看，各个行业在不同市场阶段受益于经济增长的程度有显著区别，因此，通过对景气行业的阶段性超配，完全有可能获得大幅跑赢市场平均水平的超额收益。基金在某个行业上相对于同业基金平均配置比例的偏离值乘以该行业指数收益率，即为行业配置的超额收益，代表基金经理在行业配置方面所进行

2023-06-02

118人看过
承诺
私募基金收益如何分配的

一、本金优先返还模式在本金优先返还模式下，基金并不是就单个项目来进行利润分配，而是将所有项目的利润进行统一计算。基金利润的具体分配顺序如下：1、基金的回报首先返还给LP以清偿其全部本金出资(包括对项目投资的出资，管理费出资以及其他各项费用的出资);2、如果基金的内部回收率(InternalRetrnRate)不超过优先回报率(PreferredRetrnRate),则GP不会得到任何提成收入(carryinterest),基金的利润在返还LP全部本金后，余下部分将按出资比例分配给全体合伙人。优先回报率是基金GP在基金成立时向投资人承诺的投资回报率。美国基金业内惯例是，优先回报通常为8%的年复合率，值得一提的是，和中国不同，美国是一个基本利率很低的国家。如果基金的IRR高于优先回报率，则投资人将会得到基于其全部本金计算的优先回报(PreferredRetrn)。3、投资人获得优先回报后，GP

2023-04-17

418人看过
货币出资
并购基金收益分配的原则是怎样的？如何对并购基金收益进行分配？

一、并购基金收益分配在项目退出后一次性分配收益，中间不进行分配。项目退出所得的可供分配现金，按照普通合伙人实缴出资总额占基金实缴出资总额的比例分配给普通合伙人后，有限合伙人的部分按下列方式分配：有限合伙人出资额;剩余浮动收益按比例分配，即20%支付给管理人作为管理业绩报酬(具体分配比例需先确定以何种模式设立并金);80%支付给有限合伙人。并购基金在我国资本市场中尚处在起步阶段，但通过上市公司与PE机构的频繁合作，“上市公司+PE”类并购基金运行模式已日趋成熟，如上文所述，此类模式的并购基金可以为上市公司的市值管理作出巨大贡献。近期国内首例“上市公司+PE”类并购基金，参与双方“大康牧业”与“硅谷天堂”由前期的亲密无间、到现在的对簿公堂，充分反映了并购基金投资与其他投资模式相同，风险与收益并存。合作各方应在前期作出充分准备，规避未来风险，凭借并购基金为其创造最大的收益。二、并购基金的收益分配

2023-06-01

128人看过
货币出资
并购基金收益分配的原则是怎样的？如何对并购基金收益进行分配

一、并购基金收益分配在项目退出后一次性分配收益，中间不进行分配。项目退出所得的可供分配现金，按照普通合伙人实缴出资总额占基金实缴出资总额的比例分配给普通合伙人后，有限合伙人的部分按下列方式分配：有限合伙人出资额；剩余浮动收益按比例分配，即20%支付给管理人作为管理业绩报酬(具体分配比例需先确定以何种模式设立并金)；80%支付给有限合伙人。并购基金在我国资本市场中尚处在起步阶段，但通过上市公司与PE机构的频繁合作，“上市公司+PE”类并购基金运行模式已日趋成熟，如上文所述，此类模式的并购基金可以为上市公司的市值管理作出巨大贡献。近期国内首例“上市公司+PE”类并购基金，参与双方“大康牧业”与“硅谷天堂”由前期的亲密无间、到现在的对簿公堂，充分反映了并购基金投资与其他投资模式相同，风险与收益并存。合作各方应在前期作出充分准备，规避未来风险，凭借并购基金为其创造最大的收益。二、并购基金的收益分配

2023-02-18

55人看过

基金投资
私募基金投资收益如何分配？

1、分配现金。这是基金收益分配的最普遍的形式。2、分配基金单位。即将应分配的净收益折为等额的新的基金单位送给投资者。这种分配形式类似于通常所言的“送股”，实际上是增加了基金的资本总额和规模。3、不分配。既不能送基金单位，也不分配现金，而是将净收益列入本金进行再投资，体现为基金单位资产净值的增加。一、私募基金投资收益方式包括哪些1、红利：是基金因购买公司股票而享有对该公司净利润分配的所得。一般而言，公司对股东的红利分配有现金红利和股票红利两种形式。基金作为长线投资者，其主要目标在于为投资者获取长期、稳定的回报，红利是构成基金收益的一个重要部分。所投资股票的红利的多少，是基金管理人选择投资组合的一个重要标准。2、股息：是指基金因购买公司的优先股权而享有对该公司净利润分配的所得。股息通常是按一定的比例事先规定的，这是股息与红利的主要区别。与红利相同，股息也构成投资者回报的一个重要部分，股息高低也

2023-03-29

394人看过
基金投资
私募基金投资收益如何分配？

一、私募基金投资收益如何分配？1、分配现金。这是基金收益分配的最普遍的形式。2、分配基金单位。即将应分配的净收益折为等额的新的基金单位送给投资者。这种分配形式类似于通常所言的“送股”，实际上是增加了基金的资本总额和规模。3、不分配。既不能送基金单位，也不分配现金，而是将净收益列入本金进行再投资，体现为基金单位资产净值的增加。二、私募基金投资收益方式包括哪些？1、红利：是基金因购买公司股票而享有对该公司净利润分配的所得。一般而言，公司对股东的红利分配有现金红利和股票红利两种形式。基金作为长线投资者，其主要目标在于为投资者获取长期、稳定的回报，红利是构成基金收益的一个重要部分。所投资股票的红利的多少，是基金管理人选择投资组合的一个重要标准。2、股息：是指基金因购买公司的优先股权而享有对该公司净利润分配的所得。股息通常是按一定的比例事先规定的，这是股息与红利的主要区别。与红利相同，股息也构成投资

2023-05-02

399人看过