什么是并购贷款并购贷款风险有哪些-法师兄

什么是并购贷款并购贷款风险有哪些

来源：法律编辑整理时间： 2023-07-22 15:35:29 77 人看过

并购贷款指商业银行向并购方企业或并购方控股子公司发放的，用于支付并购股权对价款项的本外币贷款。

并购贷款的风险：

1、未进行详尽和有效的法律尽职调查。

2、来自于交易结构和并购方式的法律风险。

3、担保通常是有效的风险防控手段，但不当或不合理的担保安排也可能导致风险的产生

4、政府的批准与许可也是容易发生风险的地方。

5、并购贷款的最终归还主要依赖于借款人和目标企业。

并购贷款信用等级的评级方法

信用评级的方法是指对受评客体信用状况进行分析并判断优劣的技巧，贯穿于分析、综合和评价的全过程。按照不同的标志，信用评级方法有不同的分类，如定性分析法与定量分析法、主观评级方法与客观评级法、模糊数学评级法与财务比率分析法、要素分析法与综合分析法、静态评级法与动态评级法、预测分析法与违约率模型法等等，上述的分类只是简单的列举，同时还有各行业的评级方法。

这些方法相互交叉，各有特点，并不断演变。如主观评级方法与客观评级方法中，主观评级更多地依赖于评级人员对受评机构的定性分析和综合判断，客观评级则更多地以客观因素为依据．在评级业的发展中，各评级公司不断总结自身经验，评级指标不断细化，有必要对不同的设计方法做一个比较。

企业信用评级法通过对国际上先进的企业信用评级理论、企业信用评级思想、企业信用评级模型以及企业信用评级方法的研究，经过多年的不断探索、研究、实践、创新和积累，最终总结出一套符合中国经济环境且适用于中国中小企业的信用评级体系，并建立了完备的企业信用评级数据库、业内领先的企业信用评级模型以及科学的企业信用评级方法。企业信用网通过利用现代互联网信息技术手段，来充分把握各个行业发展脉搏，从而保证了企业信用评级结果的准确性、及时性，提高了中国企业信用评级行业的技术水平。

《商业银行法》第八条，商业银行开展业务，应当遵守法律、行政法规的有关规定，不得损害国家利益、社会公共利益。

声明：该文章是网站编辑根据互联网公开的相关知识进行归纳整理。如若侵权或错误，请通过反馈渠道提交信息，我们将及时处理。【点击反馈】

扩展阅读

律师服务

热门律师推荐

律师普法

换一批

更多控股子公司相关文章

债务重组
并购贷款条件都是有哪些

一、什么是并购贷款?所谓并购贷款，即商业银行向并购方企业或并购方控股子公司发放的，用于支付并购股权对价款项的本外币贷款。是针对境内优势客户在改制、改组过程中，有偿兼并、收购国内其他企事业法人、已建成项目及进行资产、债务重组中产生的融资需求而发放的贷款。二、申请并购贷款基本条件(一)并购方依法合规经营，信用状况良好，没有信贷违约、逃废银行债务等不良记录;(二)并购交易合法合规，涉及国家产业政策、行业准入、反垄断、国有资产转让等事项的，应按相关法律法规和政策要求，取得有关方面的批准和履行相关手续;(三)并购方与目标企业之间具有较高的产业相关度或战略相关性，并购方通过并购能够获得目标企业的研发能力、关键技术与工艺、商标、特许权、供应或分销网络等战略性资源以提高其核心竞争能力。三、并购贷款的还款来源是什么?1、来源于标的公司2、来源是标的公司+并购方3、来源于股东(实际还款人)4、来源于经营现金流

2023-05-02

492人看过
企业并购
并购贷款还款来源是什么，如何办理企业并购贷款？

一、并购贷款还款来源是什么?1、来源于标的公司2、来源是标的公司+并购方3、来源于股东(实际还款人)4、来源于经营现金流、分红或再融资不管是何种来源，均需做贷款期内的现金流测算分析，并注意两点：1、计算并购贷款多大程度上增加了借款人债务负担?2、审慎考虑并购后的现金流增长。如果并购方(实际还款人)的综合现金流非常强大，可以承受此次并购失败的风险，则可以减少对其他风险因素的关注。把实际还款人的还款责任以及他的现金流控制好就成为关键。二、如何办理企业并购贷款?(一)、企业并购贷款申请流程：1、申请：企业可以向银行各级对公营业机构提出并购贷款申请;2、担任并购财务顾问参与前期尽职调查：银行将结合企业的贷款申请，安排专业团队就并购交易结构、目标企业相关情况等方面进行尽职调查;3、融资方案设计：根据企业的并购贷款需求和前期尽职调查结果，提出融资方案和相应贷款条件;4、申报审批：将与企业协商一致的并购

2023-04-13

113人看过
银行贷款
申请并购贷款的条件是什么，如何申请并购贷款

一、并购贷款的并购方需要符合的申请条件(一)并购企业依法合规经营，信用状况良好，没有信贷违约、逃避银行债务等不良记录。(二)并购交易合法合规，涉及国家产业政策、行业准入、反垄断、国有资产转让等事项的，应按适用法律法规和政策要求，取得有关方面的批准和履行相关手续。(三)并购企业与目标企业之间具有较高的产业相关度或战略相关性，并购企业通过并购能够获得目标企业的研发能力、关键技术与工艺、商标、特许权、供应或分销网络等战略性资源以提高其核心竞争能力。(四)并购贷款最高额度为并购交易对价的50%。(五)贷款期限一般不超过5年。(六)并购企业为境内注册企业，目标企业注册地不限。(七)要求提供足额的有效担保。二、并购贷款的利率计算银行贷款-最新基准银行利率表各项存款利率活期存款0.35整存整取定期存款-三个月2.60半年2.80一年3.00二年3.75三年4.25五年4.75各项贷款利率六个月5.60一

2023-06-01

108人看过
企业并购
收购和并购的区别是什么，企业并购风险有哪些

一、收购和并购的区别是什么（1）收购是指一个企业通过购买和证券交换等方式获取其他企业的全部或部分股权。收购是指一家企业购买另一家企业的资产、股票等，从而居于控制地位的交易行为。按照收购的标的，可以进一步分为资产收购和股份收购。（2）并购：并购是指目标公司控股权发生转移的各种产权交易形式的总称，主要形式有合并、兼并、收购等。并购是兼并与收购的简称。兼并一般指两家或两家以上公司的合并，组成一个新的企业。原来公司的权利与义务由新的公司承担。按照新公司是否新设，兼并通常有两种形式：吸收合并和新设合并。（3）合并是指两个或两个以上的公司通过法定方式重组，原有的公司都不再继续保留其法人地位。（4）兼并是指两个或两个以上的公司通过法定方式重组，只有兼并方继续保留其法人地位。兼并和收购之间的主要区别在于，兼并是企业之间合为一体，而收购仅仅取得对方控制权。由于在实践中，兼并和收购往往很难严格区分开，所以习惯

2023-06-09

299人看过

法律综合知识
并购贷款无抵押可以吗？申请并购贷款的并购方应符合哪些条件？

一、并购贷款所谓并购贷款，即商业银行向并购方企业或并购方控股子公司发放的，用于支付并购股权对价款项的本外币贷款。是针对境内优势客户在改制、改组过程中，有偿兼并、收购国内其他企事业法人、已建成项目及进行资产、债务重组中产生的融资需求而发放的贷款。并购贷款是一种特殊形式的项目贷款。普通贷款在债务还款顺序上是最优的，但如果贷款用于并购股权，则通常只能以股权分红来偿还债务。二、并购贷款需要抵押物吗不一定，可以几种方式：抵押、股权质押、第三方保证《并购贷款业务管理办法》（试行）的第九条银行要求借款人提供充足的能够覆盖并购贷款风险的担保，包括但不限于资产抵押、股权质押、第三方保证，以及符合法律规定的其他形式的担保。原则上，银行对并购贷款所要求的担保条件应高于其他贷款种类。以目标企业股权质押时，银行将采用更为审慎的方法评估其股权价值和确定质押率。三、申请并购贷款的并购方应符合以下基本条件：（一）在银行开

2024-01-16

197人看过
贷款担保
并购贷款担保条件有哪些？申请并购贷款的条件又是怎样的？

什么是并购贷款?所谓并购贷款，即商业银行向并购方企业或并购方控股子公司发放的，用于支付并购股权对价款项的本外币贷款。是针对境内优势客户在改制、改组过程中，有偿兼并、收购国内其他企事业法人、已建成项目及进行资产、债务重组中产生的融资需求而发放的贷款。申请并购贷款基本条件：申请并购贷款的并购方应符合以下基本条件：(一)在我行开立基本存款账户或一般存款账户;(二)依法合规经营，信用状况良好，没有信贷违约、逃废银行债务等不良记录;(三)主业突出，经营稳健，财务状况良好，流动性及盈利能力较强，在行业或一定区域内具有明显的竞争优势和良好的发展潜力;(四)信用等级在AA-级(含)以上;(五)符合国家产业政策和我行行业信贷政策;(六)与目标企业之间具有较高的产业相关度或战略相关性，并购方通过并购能够获得目标企业研发能力、关键技术与工艺、商标、特许权、供应或分销网络等战略性资源以提高其核心竞争能力;(七)并

2023-06-01

496人看过
借款
并购贷款增信措施有哪些

1、引入有实力的股东企业如果有个实力强大的机构作为股东，银行会倾向于认为股东会提供好的项目资源和风控能力，也会出于品牌的考虑而对企业的信用状况进行担保，对企业的信任度也会提升。总体来说，目前来看最有效的增信方式是第三方担保以及与履约信用保险。当然，这也与合作的担保公司和保险公司的实力密切相关。2、第三方担保担保是常见的增信方式。目前行业通行的是第三方担保的模式。根据《中小企业融资担保机构风险管理暂行办法》规定，担保机构担保责任余额一般不超过担保机构自身实收资本的5倍，最高不超过10倍。3、增加银行信用包括结算信用和借款信用：结算信用指申请借款企业在现金结算情况正常，未发生过违反结算纪律、退票、票据无法兑现和罚款等不良纪录。借款信用指申请借款企业有良好的还款意愿，曾发生过银行借款的，无逾期贷款或欠息等无力偿债现象。特别要提醒的是：老板一定要亲自抓财务，有的企业因一时忽视忘记了还款日，还款期限

2023-04-04

212人看过
债权人
并购贷款还款方式有哪些？还款来源是什么？

一、并购贷款还款方式并购贷款和普通贷款的还款方式不同，普通贷款是在还款期内把钱还清即可，并购贷款是以并购目标的未来收益作为还款的来源，来偿还贷款的本息。二、并购贷款的还款来源是什么?1、来源于标的公司2、来源是标的公司+并购方3、来源于股东(实际还款人)4、来源于经营现金流、分红或再融资不管是何种来源，均需做贷款期内的现金流测算分析，并注意两点：1、计算并购贷款多大程度上增加了借款人债务负担2、审慎考虑并购后的现金流增长。如果并购方(实际还款人)的综合现金流非常强大，可以承受此次并购失败的风险，则可以减少对其他风险因素的关注。把实际还款人的还款责任以及他的现金流控制好就成为关键。三、并购贷款的风险管理由于并购贷款通常以所并购的股权或资产作为抵押，以收购项目的利润作为还本付息的资金来源，所以银行对所并购的项目要有充分的了解。一旦发生并购后整合失败的情况，很可能导致银行前期投入的并购贷款无法收

2023-06-01

80人看过

商业银行
商业银行并购贷款风险管理指引有哪些内容

商业银行并购贷款风险管理一、总则第一条为规范商业银行并购贷款经营行为，提高商业银行并购贷款风险管理能力，促进银行业公平竞争，增强银行业竞争能力，维护银行业的合法、稳健运行，根据《中华人民共和国银行业监督管理法》、《中华人民共和国商业银行法》等法律法规，制定本指引第二条本指引所称商业银行是指依照《中华人民共和国商业银行法》设立的商业银行法人机构。第三条本指引所称并购，是指境内并购方企业通过受让现有股权、认购新增股权，或收购资产、承接债务等方式以实现合并或实际控制已设立并持续经营的目标企业的交易行为。并购可由并购方通过其专门设立的无其他业务经营活动的全资或控股子公司(以下称子公司)进行。第四条本指引所称并购贷款，是指商业银行向并购方或其子公司发放的，用于支付并购交易价款的贷款。第五条商业银行开展并购贷款业务应当遵循依法合规、审慎经营、风险可控、商业可持续的原则。第六条商业银行应制定并购贷款业务

2023-06-01

172人看过
管制
委托贷款算并购贷款吗

委托贷款和并购贷款都算贷款的两种方式，不过这两种贷款方式不能混为一谈，委托贷款也不算并购贷款。一、委托贷款1、什么是委托贷款委托贷款：是指由委托人提供合法来源的资金转入委托银行一般委存账户，委托银行根据委托人确定的贷款对象、用途、金额、期限、利率等代为发放、监督使用并协助收回的贷款业务。委托人可以是政府部门、企事业单位及个人等。2、委托贷款的申请条件是什么委托人及贷款人应当是经工商行政管理机关(或主管机关)核准登记的企(事)业单位，其他经济组织、个体工商户，或具有完全民事行为能力的自然人;已在业务银行开立结算账户;委托资金来源必须合法及具有自主支配的权利;申办委托贷款必须独自承担贷款风险;需按照国家地方税务局的有关要求缴纳税款，并配合受托人办理有关代征代缴税款的缴纳工作;符合业务银行的其他要求二、并购贷款1、什么是并购贷款所谓并购贷款，即商业银行向并购方企业或并购方控股子公司发放的，用于支

2023-03-24

409人看过
企业并购
企业并购对能力有哪些要求？并购方是否为贷款人？

企业并购所需的投资管理能力要求包括对目标企业进行准确评估、制定合理的投资策略、进行有效的风险控制、具备相关领域的专业知识和技能、具备良好的投资决策能力、具备有效的投资执行能力、具备良好的投资后管理能力。此外,融资管理能力、决策支持能力、风险管理能力也是企业并购所需的投资管理能力要求。企业并购方需要具备一定的并购能力并符合相关法律规定,才能进行并购。企业并购所需的投资管理能力要求包括以下几点:1.企业需要具备投资管理能力,能够对目标企业进行准确评估,制定合理的投资策略,并在投资过程中进行有效的风险控制。2.企业需要具备相关领域的专业知识和技能,了解目标企业的业务模式、市场情况、财务状况等方面,以便能够对目标企业进行准确评估。3.企业需要具备良好的投资决策能力,能够根据投资目标、风险承受能力和投资周期等因素,做出明智的投资决策。4.企业需要具备有效的投资执行能力,能够按照投资计划,及时进行投资

2023-09-06

442人看过
法律综合知识
并购贷款开办条件是什么

并购贷款作为并购活动中重要的融资方式，在世界各国公司并购中持续发挥重要作用，并在最近十多年来得到了迅速发展。但是在过去的12年间，并购贷款在我国是严格限制的，后允许符合条件的商业银行开办并购贷款业务。本文将针对该指引就并购贷款的流程及法律规制进行分析。并购贷款业务简述：并购贷款是指向并购方或其子公司发放的，用于支付并购交易价款和费用的贷款。并购贷款开办条件：1、依法合规经营，信用状况良好，没有信贷违约、逃废银行债务等不良记录；2、符合国家产业政策和我行行业信贷政策；3、并购交易合法合规，并购方与目标企业之间具有较高的产业相关度或战略相关性。并购贷款交易架构在并购交易中，由于牵涉的金额巨大，采用何种融资的方法，对交易的回报会产生重大的影响。从融资渠道来看，融资可以是利用自有现金、可以是股权融资，如发行股票、与私募基金合作等；也可以是债权融资，如发行债券。在实际操作上，并购贷款是国际并购交易常

2018-03-24

392人看过

融资
并购贷款的条件

一、并购贷款流程是什么1、申请：企业可以向银行各级对公营业机构提出并购贷款申请；2、担任并购财务顾问参与前期尽职调查：银行将结合企业的贷款申请，安排专业团队就并购交易结构、目标企业相关情况等方面进行尽职调查；3、融资方案设计：根据企业的并购贷款需求和前期尽职调查结果，提出融资方案和相应贷款条件；4、申报审批：将与企业协商一致的并购融资方案申报审批；5、签订并购贷款业务合同和提款：并购贷款经我行审批同意后，拟订并签署贷款合同，落实提款先决条件后可支用贷款。二、并购贷款的条件企业申请并购贷款应符合以下基本条件：企业申请并购贷款应符合以下基本条件：1、并购企业依法合规经营，信用状况良好，没有信贷违约、逃避银行债务等不良记录。2、并购交易合法合规，涉及国家产业政策、行业准入、反垄断、国有资产转让等事项的，应按适用法律法规和政策要求，取得有关方面的批准和履行相关手续。3、并购企业与目标企业之间具有较

2023-06-05

349人看过
法律综合知识
并购对企业的能力要求有哪些？并购方一定是贷款人么

一、并购对企业的能力要求有哪些？企业存在发展的要求是并购的动因，我们可以看作是并购的必要条件，但是这还远远不够，企业并购更需要充分条件。只有同时具备充分且必要条件的并购才有可能成功并购，这就需要从四个方面综合把握，那就是企业的投资管理能力、融资管理能力、决策支持能力和风险管理能力。1、投资管理能力投资管理能力体现的是一个企业是否能够以“正确的方式”去把握“正确的投资机会”的一种素质。它包括“机会发现、机会识别、机会捕捉和机会延伸”。我们总是可以通过投资管理组织和投资管理流程两个维度去进行评估。投资并购一定要有很好的组织保障作为基础。可能很多企业都设置了投资管理部或资本运营部，那么，仅有职能层面的组织安排就可安枕无忧了吗？这需要系统、深入评估，评估投资管理的各个环节，组织设计是否到位？是否由于组织不到位，造成管理不到位？是否存在投资决策组织不健全、投资管理部门分散、投资后的监管缺失、多头立项

2024-02-02

106人看过