(1)翻译风险
由于跨国公司生产和经营活动的国际化,其外国子公司的经营成果和资产负债以当地货币计量。然而,跨国公司的股东和金融市场要求它们不是以当地货币而是以当地货币计量。因此,跨国公司在编制合并会计报表时需要将外币转换为成本货币。由于汇率可变,转换过程中使用的汇率可能与输入时的汇率不同,从而产生汇兑损益。面临转换风险的资产和负债称为敞口资产和敞口负债。在外汇风险管理(风险控制网络)中,由于暴露资产和暴露负债的风险可以相互抵消,公司的总转换风险取决于暴露资产和暴露负债之间的差异。折算风险,又称会计风险,是指当本币(或报告货币,下同)升值且东道国货币因相关货币汇率变化而贬值时,以本币表示的现有资产和负债金额将减少;当本国货币贬值且东道国货币升值时,转换为本国货币的现有资产和负债金额将增加;当企业为净贷款人时,以本币表示的净现有资产价值随着本币对东道国货币的贬值而增加或减少;当企业为净借款人时,以本币表示的净资产随着本币对东道国货币比率的增加或减少而增加或减少(II)交易风险是指汇率变动对达成的合同的影响,导致以外币计价并在近期结算的资产或负债可能产生外汇损益。它包括以下基本情况:
1.封闭交易风险。就是,因交易至实际结算期汇率变化而产生的以信用为基础延期付款的已结算外币应收款项和应付款项的风险
2.以外币计价的贷款到期时汇率可能发生变化而产生的风险
3.可能发生的风险对于因合同到期时汇率变化而需履行的远期外汇合同的一方而言,严格来说,交易风险和转换风险之间存在一定程度的重叠,因为公司资产负债表上的某些账户,如贷款、应收账款和应付账款,已包含部分转换风险(三)业务风险汇率变动对公司“未来”国际经营盈利能力的影响是指汇率变动和价格变动对未来产品价格的影响,跨国公司的成本和数量,最终将导致跨国公司未来现金流的变化
运营风险不限于实际汇率变化对特定外币交易价值的影响,但汇率变动对公司整体经营活动的影响。由于汇率变动与价格变动密切相关,它们对跨国公司经营活动的影响也在一定程度上相互抵消。例如,一家公司的出口收入因出口国货币升值而增加,但进口国的价格下跌伴随着货币升值可能会降低该公司的出口价格,从而部分抵消因汇率变化而增加的收入。因此,我们必须结合汇率和价格的变化来调查汇率变化对公司经营活动的影响。商业风险的另一个特点是,它不仅关注汇率波动带来的暂时性损益,但也考察了汇率变化的长期动态效应外汇风险管理的主要方法是:(1)在交易谈判过程中采取货币对冲措施,买卖双方应在交易合同中协商订立适当的套期保值条款,以防范汇率变动风险。在外汇风险管理中,货币套期保值措施主要包括黄金套期保值条款、硬货币套期保值条款和篮子货币套期保值条款(2)选择有利的定价货币应遵循以下原则:第一,在单一货币定价的情况下,付款采用软币,收款采用硬币。软货币是一种倾向于贬值或对贬值有很大压力的货币。硬通货是一种易于升值或稳定其价值的货币。二是在进出口贸易中,采用多种货币作为计价结算货币,使各种货币的汇率变动风险相互抵消。第三,在贸易实践中,应通过议付、议付等方式,尽可能以本币支付,即出口方获得本币资金,进口方以本币支付。(3)国际收支中提前或延迟结汇,企业通过预测支付货币汇率的变化趋势和提前或延迟收付外汇资金来抵消外汇风险管理(4)进出口贸易的结合首先是反贸易法,该法将进口贸易与出口贸易联系起来,用于货物兑换。二是自动补偿法,在进口商和出口商进行出口贸易的同时进行进口贸易,并尝试使用同一种货币进行定价和结算,试图调整外汇的收付时间,,使进口外汇头寸抵消出口外汇头寸,实现外汇风险管理自动补偿
(5)远期外汇交易合同签订后,即合同签订后,使用外汇衍生品
,进出口企业将与银行以外汇计价结算的应付账款或应收账款归类为远期外汇买卖合同,通过锁定汇率波动进行外汇风险管理,消除外汇风险
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外汇风险管制办法河北在线咨询 2021-12-28(1)采用货币保值措施 买卖双方在交易谈判时,经协商,在交易合同中订立适当的保值条款,以防止汇率变化的风险。在外汇风险管理中,货币保值措施主要有黄金保值条款、硬货币保值条款和一篮子货币保值条款。 (2)选择有利的计价货币 应遵从以下原则:第一,在实行单一货币计价的情况下,付款使用软货币,收款使用硬货币。软货币就是趋于贬值或贬值压力较大的货币。硬货币就是趋于升值或币值稳定的货币。第二,在进出口贸易中
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外汇汇款管理办法海南在线咨询 2022-03-23对收款单位在中国银行或其他开办外汇业务的国内同业机构开户的结算款,汇入地有开办外汇业务的建设银行,应尽量要求收款单位在建行开户,并将汇款直接收帐。若不能在建行开户,应采取“先直后横”划拨方式,即汇款单位开户的建设银行,将款项通过外汇联行往来划至收款单位所在地的建设银行,再由收款单位所在地的建设银行转划到收款客户开户的中国银行或其他开办外汇业务的国内同业机构。会计分录:借:企业外汇存款汇款单位户贷: