中国商业银行并购特点
来源：法律编辑整理
时间： 2023-06-05 16:35:06
142 人看过
(一)并购范围大多局限在国内银行之间
中国的银行界在金融体制改革的推动下，1994-2004年商业银行之间的并购在中国金融界风起云涌，但主要并购出现在国内银行之间，主要有1994年中国建设银行收购中国香港工商银行40%的股权，更名为建新银行，1995年将许多城市信用合作社合并组成城市信用银行;1996年广东发展银行收购中银信托投资公司;1997年海南发展银行并购重组了28家城市信用社;1998年中国建设银行托管中国农村信托投资公司，中国投资银行并人国家开发银行;1999年中国光大银行整体收购原中国投资银行;2000年中国工商银行收购了中国香港友联银行;2001年上海浦东发展银行收购了浙江瑞丰城市信用社，福建兴业银行收购浙江义乌市商城城市信用社;2003年中行收购华比富通银行，中银集团重组，招商银行收购盘锦市商业银行;2004年兴业收购佛山市商业银行，招商银行收购泉州市商业银行，只有1997年中国工商银行收购了英国西敏寺银行所属的西敏寺证券亚洲公司属于跨国并购。
(二)并购目的多为化解金融危机
中国金融风险的一个突出表现是金融机构资不抵债濒临倒闭。国际经验表明，如果听任危机金融机构自生自灭，金融体系的安全有可能遭到致命打击。对危机金融机构的处理一般包括政府救助、兼并重组和破产清算三种方式，中国金融监管当局在近年来化解金融风险的行动中发挥了重要的作用，而这种作用主要依靠商业银行之间的并购来实现。1996年中央银行向光大国投注资数10亿元进行拯救;1996年9月和1998年1月，中央银行分别安排广东发展银行和中国建设银行收购、接管中银信和中农信1999年1月广国投由法院裁定进入破产还债程序。中国商业银行在政府导向作用下，通过建立起成熟的兼并重组市场以维护银行业乃至金融体系的长久稳定，避免由金融动荡诱发的宏观经济紊乱甚至系统性危机。
(三)并购形式单一
从国际银行并购实践来看，银行并购主要有三种形式：纵向并购、横向并购、混合并购。纵向并购主要指有银行背景的金融公司并入各自银行;横向并购指银行同业之间的并购;混合并购指银行为扩大业务范围而并购保险、证券等金融机构，从而创建金融航母。从中国商业银行10多年的并购实践来看中国银行间的并购多属于横向并购。例如，1997年海南发展银行并购重组了28家城市信用社;1998年中国建设银行托管中国农村信托投资公司。这种并购方式加快了分支网点的设置和发展，在短时间内扩大了银行的规模，即实现了银行外延的扩张，所以总体来说中国商业银行并购大多是初级阶段的横向并购。
声明：该文章是网站编辑根据互联网公开的相关知识进行归纳整理。如若侵权或错误，请通过反馈渠道提交信息， 我们将及时处理。【点击反馈】
扩展阅读
-
中国内地公司并购的特点
260人看过
-
中国企业海外并购三个方面的特点
385人看过
-
银行并购—中国银行业发展的必由之路
173人看过
-
我国商业银行可能存在的并购形式
327人看过
-
我国商业银行并购采取的收费标准
105人看过
-
我国城市商业银行并购的应对措施
439人看过
律师服务
热门律师推荐
更多商业银行相关文章
-
商业银行一、商业银行海外并购法律规定第一个法规是《对外投资过别产业指导目录》，是商务部外交部直接发的，这是2004年下半年发布的，总归涵盖了67个国家。这个指导目录规定在以上的67个国家相规定的产业当中，会享受国家的优惠政策，主要是有外汇、资金、税收、海关还有一些出入境的政策。第二个法规是《国务院关于投资体制改革的决定》，这是2004年7月16日颁布，颁布之日起生效。这决定，规定3000万美元对外投资，和一千万美元以上的非资源性的对外投资，要经过发改委的批准。第三个法规是《境外投资项目的暂行管理办法》，这是发改委在2004年10月9日颁布的，颁布之日起生效。这个办法是对国务院规定的细化。它还主要细化为资源类的开发类项目，两亿元以上，和用汇恶毒两千元一上的，发改委批准。第四个法规是《境外投资核准事项的规定》及，商务部2004年10月1号规定的，同时也生效。二、商业银行海外并购策略选择1、把握规律，谨2023-06-01354人看过 -
股权分置近年来，我国资本市场的并购活动日趋活跃。以上市公司为例，自2005年5月股权分置改革开始以来，并购活动呈现加速趋势。从并购的动机出发，这类活动大致分为三类：一是以借壳上市为目的的股权置换式收购;二是以整体上市为目的的资产注入式并购;三是以产业整合和产业价值提升为目的的资产重组与并购。第三种方式即所谓的产业并购。与前两类并购活动不同的是，产业并购是从产业结构变化的角度来解释并购动因的。正如哈佛商学院教授迈克尔詹森(MichaelJensen)所述，一个行业产生伊始，由于技术创新等带来的高额回报率会吸引大量的资金和企业进入，推动行业迅速发展并走向成熟，最终行业内会形成过剩的生产能力。解决行业过剩生产能力需要有一个企业退出机制，而由于退出壁垒的存在，企业不会自行退出，更多的退出是通过兼并收购来实现，其中包括立足于行业内的企业进行的整合性并购和行业外企业的进入性并购。与借壳上市和整体上市为目的的并2023-06-05159人看过 -
商业银行从外部环境分析，为有效推动和保障商业银行并购，政府有关部门需要在相关法律制度完善、资本市场健全发展、金融分业经营政策调整和社会保障制度完善等方面加大改革力度。1.完善的法律法规体系是商业银行并购的基础。银行并购涉及资产规模巨大，并购成败关系宏观经济运行，对此必须要用相关法律法规加以规范。当前我国市场化程度不高，还存在着比较严重的政府干预，为此，有必要制定一套符合国际惯例、适合我国法律程序的金融业并购法案，这样才能有效协调并购各方的利益，促使并购有效实施。2.健全的资本市场是金融业并购赖以生存的依靠。高效的资本市场在银行业并购中作用明显，它可以为金融资产提供科学的定价依据，将资源配置到那些收益较高、实力强大的商业银行，节约社会成本。脱离市场的行政匹配方式则往往招致兼并重组的失败。3.放宽的分业经营限制是金融业横向并购的前提。分业经营只是在特定的环境下为了防范风险而采取的非常措施，分业经营的原2023-06-05411人看过 -
跨国公司外商并购投资是当前国际资本流动的新趋势，也是目前我国吸引外资的主要形式，对于盘活国内存量资产、优化产业结构、促进技术进步发挥了积极的作用。但应当引起注意的是，外商并购投资集中在我国关键领域的重点企业，其意图已不完全是商业性的，而是具有明确的战略指向。外商并购投资的新特点一是并购的条件越来越苛刻。控股权、控制销售权及财务权、品牌使用权上，外商都提出明确的控制要求。其中在控股权方面，表现得更为迫切，包括最初以参股、相对控股实施并购的跨国公司，现在也在谋求通过增资扩股实现绝对控股。今年上半年，在引进外资中，属于增资和并购项目明显增多，如四川省外资企业增资和外商并购投资额同比增长185%，占全省外商投资总额的56.5%.二是整体布局、全行业通吃。跨国公司在华并购从过去单向选择，发展为有计划、有步骤的战略行动。从跨国公司比如美国的卡特彼勒对我工程机械行业的并购可见，其整体布局意图明显。三是重点选择行2023-06-05456人看过
-
跨国公司从19世纪末20世纪初发展至今,并购已经历了五次浪潮。在1994年掀起的第五次企业并购浪潮中,跨国并购已成为跨国公司进入东道国市场的主要方式,在国际直接投资中所占的比重也日益上升1.跨国并购成为国际直接投资的主要方式。根据联合国2000年的《世界投资报告》显示,在过去的10年中,国际生产的增长主要是由跨国并购而不是由新建投资推动的,已完成的跨国并购的价值从1990年的不到1600亿美元增加到1999年的7200亿美元。2.大型跨国公司成为当前跨国并购中的亮点。90年代以来,发生在大型跨国公司之间的以强强联合、增强整体竞争实力为目的的跨国并购案逐年上升,并购交易金额巨大、范围广泛,涉及了几乎所有的重要行业。3.并购的类型发生了变化。并购中横向并购的比重稳步上升,主要分布在制药、汽车、电信和银行业中。垂直收购虽有所增加,但是所占比例一直低于10%。混合收购的重要性则大幅度下降,占并购价值的比例2023-06-05262人看过 -
业主1、强强联手盛行，超大型跨国企业不断产生上世纪90年代以来，发达国家企业的并购规模日益增大，并购金额连创新高，诞生了许多超大型跨国公司。比如1998年德国的戴姆勒-奔驰公司和美国的**斯勒公司合并，成立戴姆勒-克莱斯勒汽车公司。新公司的市场资本额在世界汽车业中名列第二。又如1999年1月15日，**沃达丰移动电话公司宣布与**空中火炬公司合并成立**丰空中火炬公司，新公司成为世界最大的移动电话公司。2、跨国并购集中在北美和欧盟等发达国家根据联合国贸发会发布的2002年《世界投资报告》对10亿美元以上的大宗跨国并购案的统计，世界跨国并购活动以英国、法国、美国、德国、瑞士、荷兰和加拿大这七个国家为主。特别是排在前四位国家的大宗并购额超过2000亿美元，其流出量共计12612亿美元，约占总额的73.8%。其中，尤为突出的是英国，其大宗并购额约占总流出量的36.2%。如果加上西欧各国的并购额，那么2023-06-12302人看过 -
商业银行商业银行与投资银行采用协作的模式开展并购业务我国目前这种模式主要采用了银证合作的方式进行的，即商业银行与证券公司通过签订一揽子合作协议来规定双方的合作内容，其主要业务就是当企业在进行并购、重组以及配股融资活动时，券商提供担保，银行提供贷款;银行也可以代销券商承销的企业债券等。这种经营模式实际上没有改变我国商业银行和证券公司各自的经营范围，只是两者通过全面合作，发挥信息经济的协同效应、产品经营的协同效应，达到共赢的目的。这种模式实际上是一种松散的合作模式这种银证合作在我国金融实践中已有较为广泛的探索和实践。2000年4月3日，兴业银行与兴业证券、闽发证券签定了全面业务合作协议。根据协议，兴业银行作为主办银行，为兴业证券、闽发证券提供证券资金法人集中结算及其系统内资金往来清算、融资等全方位服务;为两家证券公司提供股票质押贷款;在证券承销、企业兼并收购、资产重组、公司理财等投资银行业务服务共同客2023-06-05319人看过 -
资产收购在目前已经进行的银行并购重组的过程中也表现出许多问题，需要重点解决。包括如下方面：(1)我国银行业组织体系的结构性缺陷制约了银行业的重组;加之银行产权基础和法人治理结构的不尽完善，银行的信息披露制度刚刚实施，信息透明度远远达不到资本市场的要求，造成银行间的重组只能局限在一定的范围内，约束了重组效率。(2)银行价值评估问题：对银行价值评估，既是银行进行兼并重组、确立目标的基础，也是机构实现其自身价值的重要途径。并购重组交易最终能获得成功，与目标公司的正确定价起着至关重要的作用。必须在充分理解银行并购重组的战略意图的基础上，借助多种价值评估模型，运用大量的专业技术和理性的判断来预测收购行为之后机构的发展前景，为决策者提供决策依据。但是目前我国还没有成型的通用的银行价值评估工具，但是理论界以及相关课题研究组已开展了对这项工作的研究。(3)银行发展战略趋同，没有形成有效互补的市场空间，银行业重组战2023-06-0555人看过
-
公司治理我国银行要缩小与国外银行之间的差距，也要走并购重组的道路。通过并购重组，按照经济、合理、精简、高效的原则，进行资产剥离，精简机构，实现集约化经营，最终达到增强综合竞争力的目的。第一，国有银行与股份制商业银行以及股份制商业银行之间的并购，壮大规模，优势互补。国有银行与股份制商业银行的合并会激发国有银行的产权改革，冲击国有银行僵化的经营观念，带来全新的管理理念。而股份制商业银行之间的并购则有利于相互之间交流沟通和经营网点及市场份额的增长，是在效率基础上达到规模经济的便捷之路。例如上海浦东发展银行将用发行股票所得的5亿元资金进行收购兼并银行同业，使其逐步成为浦发银行新的利润增长点。第二，中国银行业以跨国境并购为契机，实现银行业的国际化发展，全面推进银行业的对外开放。收购海外银行是一种极为有效的机构拓展途径，可迅速占领跨国桥头堡。我国银行具备选择主动权，根据银行的发展目标，自主地选择并购对象，学习2023-06-05484人看过 -
为贯彻《国务院关于严格控制消费基金过快增长和加强现金管理的通知》（国发明电〔1994〕25号），进一步搞好机关、事业单位工资总额的宏观控制，加强工资基金管理，现就有关事项通知如下：一、机关、事业单位工资是社会消费基金的重要组成部分。机关、事业单位工资总额计划，目前仍是国家控制消费基金过快增长的重要手段，是工资基金管理的主要依据。加强机关、事业单位工资总额的宏观控制是人事部门的重要职责和任务。各级人事部门要增强宏观意识，提高工资计划工作和工资基金管理工作水平，不断完善和健全各项规章制度，加强对机关、事业单位工资总额计划的指导、检查和监督。各地区、各部门要从实际情况出发，对年度机关、事业单位工资总额计划的执行情况进行认真的总结。二、各地区、各部门要严格执行国家规定的各项工资政策，坚决控制机关、事业单位工资总量的过快增长。任何地区和部门未经国家批准，不得突破国家政策和计划以各种名义自行增加工资。2023-06-09387人看过 -
商业银行第一个法规是《对外投资过别产业指导目录》，是商务部外交部直接发的，这是2004年下半年发布的，总归涵盖了67个国家。这个指导目录规定在以上的67个国家相规定的产业当中，会享受国家的优惠政策，主要是有外汇、资金、税收、海关还有一些出入境的政策。第二个法规是《国务院关于投资体制改革的决定》，这是2004年7月16日颁布，颁布之日起生效。这决定，规定3000万美元对外投资，和一千万美元以上的非资源性的对外投资，要经过发改委的批准。第三个法规是《境外投资项目的暂行管理办法》，这是发改委在2004年10月9日颁布的，颁布之日起生效。这个办法是对国务院规定的细化。它还主要细化为资源类的开发类项目，两亿元以上，和用汇恶毒两千元一上的，发改委批准。第四个法规是《境外投资核准事项的规定》及，商务部2004年10月1号规定的，同时也生效。一、商业银行海外并购策略选择1、把握规律，谨慎推进我国商业银行海外并购美2023-04-03200人看过 -
商业银行并购本身不会创造绩效，并购后规模的扩大不一定能给并购方带来预期的绩效。并购能否给商业银行带来绩效不仅取决于并购的具体过程，关键是要看商业银行并购后能否进行有效的整合。商业银行并购的目的是通过实施并购和并购后的整合，获得商业银行发展所需的资源和能力，构筑和强化企业的核心能力，实现自身竞争力的提高。并购后的整合应落实三项基本准则(钟耕深等2003)，即实现协同效应、正确进行业务流程再造、构建新公司的核心竞争力。我国商业银行并购后整合也不例外。1.要实现协同效应。商业银行并购的实质并不是银行规模的扩张，而银行竞争能力的提升，要警惕出现负协同效应。在我国商业银行并购中，要坚持以市场为导向，以商业银行自身发展要求为原动力，避免政府过多的不恰当的干预。2.并购后业务流程再造。并购后商业银行要求不仅坚持顾客导向，而且坚持其他利益相关者导向，通过搭建新的电子信息平台，根据双方的实际情况采用全新组织体系或系2023-06-05404人看过
-
发布部门:中国人民银行、中国工商银行、中国农业银行发布文号:一、为了在加强宏观金融控制的同时贯彻区别对待的政策，调整资金结构，支持一些产品为社会所急需、经济效益好的扫尾建设项目迅速竣工投产，并引导一部分消费基金转化为生产资金，决定由中国农业银行、中国工商银行于1985年发行金融债券、开办特种贷款、特制定本办法。二、金融债券由中国农业银行、中国工商银行分别按各自的业务范围向城乡个人发行，筹集的资金用来向乡镇企业和城市集体企业发放特种贷款。1985年，由农业银行在农村发行金融债券十五亿元，用于乡镇企业特种贷款；由工商银行在城市发行金融债券五亿元，用于城市集体企业特种贷款。三、金融债券的发行与管理1.各省、自治区、直辖市、计划单列城市和经济特区农业银行、工商银行发行金融债券的额度，须经中国人民银行分行审核同意后，由农业银行、工商银行和人民银行分行联合上报人民银行、农业银行、工商银行总行批准。2.2023-04-26442人看过 -
外资企业当前纸业公司的重组并购主要有四个方面的特点：一是从强弱联合到现在的强强联合转变。过去行业并购主要是强弱结合，强势企业并购劣势企业的优质资产，重点是购;现在是优势企业与强势企业联合，体现了强强对接。华泰集团、太阳纸业等企业成功实践了这种模式。现在，这种模式正成为当下造纸业成功合作的范本。二是从行业整合到产业链整合的转变。最初的整合多在行业内部进行，现在扩展到了产业链上下游企业的兼并重组，这样可以起到优化衔接、提高盈利能力、减少资源消耗的优势。三是从外资购内资到内外资联合的转变。此前，外资企业多数直接并购国内企业，现在，更多的是内外资联合了。这样可以实现国内外两种市场及资源的结合。四是从企业单纯融资到金融与产业对接的转变。随着我国造纸业的快速发展，国内外金融资本也看中了纸业的发展潜力，资本也伺机介入纸业领域的重组整合。如投资公司鼎晖就瞅准时机战略投资泉林包装，并推动其在香港成功上市。这四个方面2023-06-09361人看过
#银行法
北京
律师推荐
展开
#商业银行
词条
商业银行是银行的一种类型，职责是通过存款、贷款、汇兑、储蓄等业务，承担信用中介的金融机构。主要的业务范围是吸收公众存款、发放贷款以及办理票据贴现等。 设立商业银行，应当经国务院银行业监督管理机构审查批准。未经国务院银行业监督管理机构批准，任... 更多>
#商业银行
最新文章
-
2024-08-22 -
2024-01-05 -
2024-01-05 -
2024-01-05 -
2023-11-27
#商业银行
相关咨询
-
中国企业海外的并购基本有三个方面的特点云南在线咨询 2023-06-08第一，规模越来越大。以前可能是几千万美金、几亿美金，现在可能是几亿美金，十几亿美金也不算什么。 第二，行业越来越多。以前主要是制造业，现在在金融业开始有更多的企业进行跨国购并。比如说最近的平安，购买了富通投资的50%的股权，3 0、40亿美金。 第三，国家越来越多。以前主要是欧洲的一些国家，但是现在逐步到了非洲。比如说去年的购买了非洲银行的股权。 -
商业银行的主要特点都有哪些吉林省在线咨询 2023-09-241、企业特征 如：必须具备业务经营所需的自有资本，并达到管理部门所规定的最低资本要求；必须照章纳税；实行自主经营、自担风险、自负盈亏、自我约束；以获取利润为经营目的和发展动力。 2、金融企业 商业银行的经营对象不是普通商品，而是货币、资金，商业银行业务活动的范围不是生产流通领域，而是货币信用领域，商业银行不是直接从事商品生产和流通的企业，而是为从事商品生产和流通的企业提供金融服务的企业。 3、特殊 -
我国企业并购的特征？山东在线咨询 2022-11-02(1)扩大规模经济。通过横向购并，同一行业的两家企业进行合并，可以实现规模经济，降低生产经营成本(2)提高经济效益。通过纵向购并，生产链上不同阶段的企业集中在一个企业里，可以使各阶段之间的生产经营活动更好地衔接，保证半成品的及时供应，降低运输费用和节省原材料、燃料，从而降低成本。 (3)降低经营风险。企业通过购并，能增加企业生产的产品种类，实行经营的多样化，从而有可能减少企业的风险。。对于小企业来 -
2022年产业并购的内涵和特点山西在线咨询 2022-12-08产业并购的内涵和特点 近年来，我国资本市场的并购活动日趋活跃。以上市公司为例，自2005年5月股权分置改革开始以来，并购活动呈现加速趋势。从并购的动机出发，这类活动大致分为三类：一是以借壳上市为目的的股权置换式收购;二是以整体上市为目的的资产注入式并购;三是以产业整合和产业价值提升为目的的资产重组与并购。第三种方式即所谓的产业并购。 与前两类并购活动不同的是，产业并购是从产业结构变化的角度来解释并 -
商业银行并购贷款风险有哪些广西在线咨询 2023-01-13商业银行规避境外并购贷款中蕴藏的风险应考虑风险因素，根据并购双方经营和财务状况、并购融资方式和金额等情况，合理测算并购贷款还款来源，审慎确定并购贷款所支持的并购项目的财务杠杆率，确保并购的资金来源中含有合理比例的权益性资金，防范高杠杆并购融资带来的风险。
