证券法追求的就是公平、公开、公正的原则,这些原则的要素是需要进行把握的,那么如何应用相应的原则问题的呢?
公开、公平、公正原则,即三公原则是证券法的基本原则《证券法》。贯穿于证券发行、交易、管理以及证券监管立法、执法和司法活动的始终。证券发行审核作为对企业的证券发行行为所进行的监管,同样也要遵循这三条基本的法律原则。
一、公开原则
公开原则是证券法的基本原则,也是证券发行审核的原则。包括两个方面:
(1)证券发行人向公众披露有关信息资料,即证券发行人应及时、真实、充分和完整地向社会公开能够影响投资者决定的一切信息资料;
(2)监管者的监管标准公开,处罚结果向社会公布。证券发行人的信息披露制度是信息公开原则的基础。坚持公开原则最典型的当属于美国。美国对证券发行实行注册制,其基本的理念是信息公开主义,这是美国1933年《证券法》确立的基本原则。该法规定,初次公开发行的公司必须登记注册,并使用招股说明书。
在实行证券发行核准制的国家,监管机构虽然对证券发行人进行实质审查,但同样也重视信息公开原则,只不过是在信息公开之外又加上一道政府审核的关口,形成对投资者利益的双重保险。
二、公平原则
公平有不同的内涵,在证券法律中,公平的价值判断标准是应该向投资者倾斜。这是因为在投资者和证券发行人这进行交易的双方,存在着事实上的不平等,由于发行在占有信息、财力、人力等其他资源方面具有比投资者尤其是中小投资者更多的优势,因此这两者的交易地位或交易能力是不平等的,正是这种不平等的存在,所以才又必要运用公平原则,来平衡发行人与投资者之间的差距。在证券法上尤其是在证券发行行为中,表现为对发行人课以更多的义务,如信息披露义务、禁止欺诈等,而对投资者除了交纳股款义务外,几乎没有什么其他义务
三、公正原则
对于什么是证券法中的公正原则,理论界争议颇大。从一般意义上说,法律上讲的公正可以从两个角度来理解:
其一、实体公正,是社会各种资源、社会合作的利益和负担的分配正义问题;
其二、程序公正(诉讼正义),是社会争端和冲突的解决的正义问题。
-
审核合同的三个基本原则是什么
419人看过
-
审核合同的三个基本原则有哪些
479人看过
-
证券法的基本原则有哪些?
78人看过
-
证券法的基本原则有哪些
432人看过
-
宪法的基本原则是哪三个?
492人看过
-
我国证券发行审核制度
448人看过
-
证券法有哪些基本原则黑龙江在线咨询 2023-01-05一、公开、公平、公正原则(又称三公原则); 二、当事人法律地位平等原则; 三、自愿、有偿、诚实信用原则; 四、守法原则; 五、禁止欺诈、内幕交易和操纵证券交易市场原则; 六、证券业与银行业、信托业、保险业分业经营、分业管理原则; 七、统一监督管理证券市场的原则; 八、自律管理与监督管理结合的原则; 九、审计监督的原则法。
-
证券法的基本原则是什么黑龙江在线咨询 2022-07-19⒈保护投资者合法权益原则:投资者是证券市场的核心元素,投资者的资金是证券市场的源泉,是证券市场赖以生存和发展的基础,投资者投资于证券市场的前提是其合法权益能得到充分保护。 ⒉公开、公平、公正原则:公开原则又称信息披露原则,其核心是实现证券市场信息的公开化,要求证券发行人于证券的发行与流通诸环节中,依法将与其证券有关的、可能影响投资者做出理性投资决策的所有信息真实、准确、完整、及时地向社会公开,不得
-
什么是证券法的基本原则四川在线咨询 2022-11-131、保护投资者合法权益原则:投资者是证券市场的核心元素,投资者的资金是证券市场的源泉,是证券市场赖以生存和发展的基础,投资者投资于证券市场的前提是其合法权益能得到充分保护。 2、公开、公平、公正原则:公开原则又称信息披露原则,其核心是实现证券市场信息的公开化,要求证券发行人于证券的发行与流通诸环节中,依法将与其证券有关的、可能影响投资者做出理性投资决策的所有信息真实、准确、完整、及时地向社会公开,
-
证券法的基本原则有哪些海南在线咨询 2022-07-18一、公开、公平、公正原则(又称三公原则); 二、当事人法律地位平等原则; 三、自愿、有偿、诚实信用原则; 四、守法原则; 五、禁止欺诈、内幕交易和操纵证券交易市场原则; 六、证券业与银行业、信托业、保险业分业经营、分业管理原则; 七、统一监督管理证券市场的原则; 八、自律管理与监督管理结合的原则; 九、审计监督的原则法。
-
股份发行的基本原则北京在线咨询 2022-11-16股份的发行,实行公平、公正的原则,同种类的每一股份应当具有同等权利。同次发行的同种类股票,每股的发行条件和价格应当相同;任何单位或者个人所认购的股份,每股应当支付相同价额。 风险提示:在股票发行价格中,溢价发行或者等价发行都是允许的,但是不允许以低于股票票面的价格发行,又称折价发行,因为这种发行价格会使公司实有资本少于公司应有的资本,致使公司资本中存在着虚数,不符合公司资本充实原则;另一方面,公司