可转换债券与直接发行股份的区别-法师兄

可转换债券与直接发行股份的区别

来源：法律编辑整理时间： 2023-08-16 21:15:32 455 人看过

一、可转换债券与直接发行股份的区别

1、可转换债券与直接发行股份的区别在于：

（1）可转换债券与直接发行股份的不同点就是可转换债券在一定的时间期限内和条件下可转换成发行公司的股票；

（2）与直接发行股份相比，可转换债券的利率一般都相当低，不但低于一般的债券利率，且还低于同期银行存款利率。

2、法律依据：《中华人民共和国公司法》第一百六十一条

【可转换公司债券的发行】上市公司经股东大会决议可以发行可转换为股票的公司债券，并在公司债券募集办法中规定具体的转换办法。上市公司发行可转换为股票的公司债券，应当报国务院证券监督管理机构核准。

发行可转换为股票的公司债券，应当在债券上标明可转换公司债券字样，并在公司债券存根簿上载明可转换公司债券的数额。

二、证券发行欺诈发行股票债券罪怎么惩罚

1、处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处非法募集资金金额百分之一以上百分之五以下罚金；

2、单位犯前款罪的，对单位判处罚金，并对其直接负责的主管人员和其他直接责任人员，处五年以下有期徒刑或者拘役。欺诈发行股票、债券罪是指在招股说明书、认股书，公司、企业债券募集办法中隐瞒重要事实或者编造重大虚假内容，发行股票或者公司、企业债券，数额巨大、后果严重或者有其他严重情节的行为。本罪中的欺诈，是指采取隐瞒重要事实或者编造重大虚假内容，误导投资者作出错误选择的作法。

发行可转换债券有什么条件

公开发行可转换债券的条件一般包括有：．3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6％；近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息；本次发行后累计公司债券余额不超过近一期末净资产额的40％，预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额等。

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