次级债券期限-法师兄

次级债券期限

来源：法律编辑整理时间： 2023-06-09 11:54:30 133 人看过

一、次级债券期限

长期次级债是指原始期限最少在5年以上的次级债务。如果长期次级债务要计入资本的话，除了要满足一般次级债务的特点之外，中国银监会还规定，商业银行发行的次级债务必须是无担保的、不以银行资产为抵押或质押的。

二、什么是次级债务

次级债务工具列入附属资本时，在距到期日前最后五年，其可计入附属资本的数量每年要累计折扣20%。如一笔十年期的次级债券，第六年计入附属资本的数量为100%，第七年为80%，第八年为60%，第九年为40%，到第十年的时候，就只能有20%了。

三、次级债券发行条件

商业银行公开发行次级债券应具备以下条件：实行贷款五级分类，贷款五级分类偏差小；核心资本充足率不低于5%；贷款损失准备计提充足；具有良好的公司治理结构与机制；最近三年没有重大违法、违规行为。

商业银行以私募方式发行次级债券或募集次级定期债务应符合以下条件：实行贷款五级分类，贷款五级分类偏差小；核心资本充足率不低于4%；贷款损失准备计提充足；具有良好的公司治理结构与机制；最近三年没有重大违法、违规行为。

保险公司发行资本补充债券有关事宜（中国人民银行、中国保险监督管理委员会公告［2015］第3号）规定：

保险公司申请公开发行资本补充债券，应当符合下列条件：具有良好的公司治理机制；连续经营超过三年；上年末经审计和最近一季度财务报告中净资产不低于人民币10亿元；偿付能力充足率不低于100%；最近三年没有重大违法、违规行为；中国人民银行和中国保监会要求的其他条件。

声明：该文章是网站编辑根据互联网公开的相关知识进行归纳整理。如若侵权或错误，请通过反馈渠道提交信息，我们将及时处理。【点击反馈】

扩展阅读

律师服务

热门律师推荐

律师普法

换一批

更多公司发行资本相关文章

债券发行
我国次级债券发行有哪些特点

目前商业银行发行的都是标准形式的次级债券，即具有固定利率、固定期限、可赎回并具有加息条款、可流通的结构特征。而且，随着次级债券发行规模的不断扩大、设计水平的不断提高，一些新的次级债券品种将面世，满足不同种类投资者的需要。2、我国次级债券早期采取定向发行方式，具有私募性质2004年6月之后开始在银行间债券市场发行，早期发行规模小，发行规律或连续性不太明显。次级贷款的主要功能是补充资本金。由于流动性不足，市场的约束作用难以充分体现。3、金融机构互持次级债券的现象比较普遍因为次级债券的发行对象全部为金融机构，且大部分为银行。银行通过发行次级债券来充实资本金，从而自身的抗风险能力将被削弱。因此，整个银行体系的风险没有合理地分散到金融体系中去。4、次级债定价较低次级债发行利率与市场上同期限的金融债利率相当，并没有充分体现次级债的风险溢价，使其市场受到一定程度的限制。这主要是由于目前的发债主体具有隐形

2023-06-13

325人看过
欠款
债券持有期与到期期限

这个首先我们要明白债券的几个基本概念首先，债券发行的票面价格是100，一般也会标明相应的利率，以及发行的期限，即到期后，由发行人按照约定的利率还本付息。当然，这里指的是到期一次还本付息的情况，利息也有按季度，年等付息的类型。其次，债券持有期是购买债券者从企业开始发债或者从其他债券持有人那里购买后卖出或发行人对付之前的时间短段我们成为持有期；而到期很明显就是上文提到的，债券发行规定的时间到了，这时，发行人就要按照约定的利率去还相应的款项。一、债权债务的有效期限是多少年？对未约定还款期限的借款，其诉讼时效应按以下几种情况分别计算：第一，对于没有约定履行期限的债务关系，诉讼时效为三年。诉讼时效从权利人主张权利而义务人拒绝履行义务之日起计算。但如果债权人未曾主张债权，就不能开始计算诉讼时效。第二，诉讼时效因权利人主张债权或者义务人同意履行义务而中断后，权利人在新的诉讼时效时间内，再次主张权利或者义

2023-03-01

105人看过
有限责任公司
债券一般是有期限

债券反映的是债权债务关系，是一种借贷行为，有借有还，这就要确定经过多长时间偿还。公司债券作为一种资本市场工具和作为一种长期资金筹集渠道，期限都须在一年以上，这种期限即包括公司债券的存续期限，还包括公司债券付息期限。虽然期限是一定的，但也有变化。如在发行时，可在发债说明书中规定提前赎回条款、延迟兑付条款等，这些都是在一定期限基础上事先确定的变化。另外，在发达资本市场国家，还曾经发行无限期公司债券，但这种是一种非常特殊的债券，已基本不存在。一、公司债券的发行条件是什么《证券法》第十六条公开发行公司债券，应当符合下列条件：（一）股份有限公司的净资产不低于人民币三千万元，有限责任公司的净资产不低于人民币六千万元；（二）累计债券余额不超过公司净资产的百分之四十；（三）最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息；（四）筹集的资金投向符合国家产业政策；（五）债券的利率不超过国务院限定的利率水平；（

2023-03-01

434人看过
公司债券发行
超长期债券的期限差异

超长债券价值随债券期限的变化而波动的原因是债券票面利率与市场利率存在差异，平价债券的价值不随债券期限的变化而变动。对于溢价或折价的分期付息、到期归还本金的债券来说，债券到期时按面值偿还，即随着到期日的临近，债券价值逐渐向面值回归。一、公司债券约定期限如何确定？公司债券是要偿还本金的，因此它有个多长时间后还本的问题，以公司债券发行日起到还本日止这段时间，叫做公司债券期限。现在一般是将期限在一年以内的公司债券称为短期公司债券，期限有一年以上、5年以内的称中期公司债券；期限大于5年的，称为长期公司债券。公司债券的期限要根据发债公司使用资金的周转期，市场利率的趋势，流通市场的发达程度以及投资人的投资意向等因素决定。首先要考虑自己使用资金的周转期，因为不同期限的债券主要是为了满足不同的特定的资金需求。如果一个公司为某个生产项目发行债券筹资，很少能够做到在该项目投产盈利之前偿还本金，因此，公司债券的期

2023-04-04

371人看过

私募发行
什么是次级债券以及性质是什么

次级债券性质：次级债券，是指偿还次序优于公司股本权益、但低于公司一般债务的一种债务形式。什么是次级债券次级债券，是指偿还次序优于公司股本权益、但低于公司一般债务的一种债务形式。次级债里的“次级”，与银行贷款五级分类法（正常、关注、次级、可疑、损失）里的“次级贷款”中的“次级”是完全不同的概念。次级债券里的“次级”仅指其求偿权“次级”，并不代表其信用等级一定“次级”；而五级分类法里的“次级”则是与“可疑。相关区别次级债券与混合资本工具的最主要区别在于，混合资本工具可以且必须用于分担银行的损失，且不必停止交易，而次级债券仅在银行破产清算时才可用于清偿银行的损失。因而，从某种意义上来讲，混合资本工具比次级债券更具有充当资本的属性。最常见的混合资本工具就是可转换债券。对于国内银行业来讲，发行可转换债券要比发行次级债券更能从根本上解决资本不足问题。次级债券危机次级债券只是在一定期限内具有资本的属性，

2023-08-17

88人看过
商业银行
商业银行次级债券的本息清偿顺序

一、商业银行次级债券的本息清偿顺序（一）债务人对同一人负有多笔同类债务，除非另有约定，按以下顺序清偿：1、优先抵充已到期的债务；2、几项债务均到期的，优先抵充对债权人缺乏担保或担保数额最少的债务；3、担保数额相同的，优先抵充债务负担较重的债务；4、负担相同的，按照债务到期的先后顺序抵充；5、到期时间相同的，按比例抵充。（二）债务人有多个债权人时，应当优先清偿有担保的债权。（三）各个债权人均无担保时，按照查封、扣押的先后顺序清偿。二、次级债券在我国内地的应用次级债券的发行主体在国内主要是各大商业银行，发行资金用于补充资本充足率。由于包括增发和定向增发在内的股权融资方案，在制度上有相对较为严格的要求，商业银行往往不能在急需资本的特定时间恰好完全满足增发的条件；而资本充足率一旦不能满足巴塞尔协议（BaselAccord）的要求（即资本充足率大于8%，核心资本充足率大于4%），商业银行的业务扩张将

2023-04-24

277人看过
证券公司
证券公司债务重组委托理财债务可转成次级债

支持证券公司债务重组证监会发布通知明确券商借入次级债操作程序对证券公司来说，次级债可以是向股东或其他符合条件的次级债务机构投资者定向借入的定期债务，还可以是委托理财债务转成的次级债务，它可按一定比例计入公司净资本。中国证监会日前发布《关于证券公司借入次级债务有关问题的通知》，对上述有关问题作出规范，以支持证券公司进行债务重组，调整资产负债结构，增强抗风险能力。此前，证监会有关文件明确，鼓励证券公司向股东借入或将现有机构债务转为清偿顺序在其他债务之后的次级债。但目前还没有一家证券公司有这种次级债。这次发布的《通知》进一步明确了次级债的操作程序。有关人士介绍，与银行等金融机构“发行”次级债不同，目前证券公司次级债主要以一对一协商的形式进行，所以《通知》中采用的是“借入”一词。《通知》所称的次级债务，是指证券公司向股东或其他符合条件的次级债务机构投资者定向借入的、期限在3年以上(含3年)、清偿顺

2023-06-05

196人看过
股份两合公司
公司债券的期限有何限制？

债券按期限的长短可分为长期债券、中期债券和短期债券。长期债券期限在10年以上，短期债券期限一般在1年以内，中期债券的期限则介于二者之间。债券的期限是指在债券发行时就确定的债券还本的年限，债券的发行人到期必须偿还本金，债券持有人到期收回本金的权利得到法律的保护。公司债券的发行人是谁？公司债券是由“公司”发行的。公司债券的发行人、债务人是“公司”，而不是其他组织形式的企业。这里的公司不是一般的企业，是“公司化”了的企业。发行公司债券的企业必须是公司制企业，即“公司”。一般情况下，其他类型的企业，如独资企业、合伙制企业、合作制企业都不具备发行公司债券的产权基础，都不能发行公司债券。国有企业属于独资企业，从理论上讲不能发行公司债券，但是按照中国有关法律法规，中国的国有企业有其不同于其他国家的国有企业的特别的产权特征，也可以发行债券——企业债券（不是法律上的公司债券）。而且，不是所有的公司都能发行公

2023-07-06

259人看过

证券公司
公司债券上市交易期限

一、公司债券上市交易期限证券市场对于新发的债券期限的定义必须是一年以上的，这个详细可以看证券法或其他相关规章都会有相关说明，而一般新发的类似债券性质的但期限在一年或以下的一般叫做短融券。公司债券上市交易时间与股票买卖一样，投资者可以在上交所竞价系统买卖公司债券。交易时间：每周一至周五，每天上午9：30至11：30，下午1：00至3：00，法定公众假期除外。有些证券公司开发的柜面系统可以支持交易时间外的投资者预申报，但上交所交易系统只在上述交易时间接受柜面系统的交易指令。二、公司申请公司债券上市交易的条件是什么证券法规定，公司申请其公司债券上市，必须具备以下条件：1、公司债券的期限为一年以上。这是指公司债券自发行日到还本付息日的期间不短于一年。按照公司法的规定，发行公司债券，其募集办法中应当载明"还本付息的期限和方式"，据此，可以计算和确定该公司债券的期限长短。2、公司债券实际发行额不少于人

2023-06-02

379人看过
商业银行
商业银行次级债券发行管理办法（全文）

中国人民银行中国银行业监督管理委员会二○○四年六月十七日商业银行次级债券发行管理办法第一章总则第一条为规范商业银行发行次级债券行为，维护投资者合法权益，促进商业银行资产负债结构的改善和自我发展能力的提高，根据《中华人民共和国中国人民银行法》、《中华人民共和国银行业监督管理法》和《中华人民共和国商业银行法》等法律，制定本办法。第二条本办法所称商业银行次级债券（以下简称次级债券）是指商业银行发行的、本金和利息的清偿顺序列于商业银行其他负债之后、先于商业银行股权资本的债券。经中国银行业监督管理委员会批准，次级债券可以计入附属资本。第三条次级债券可在全国银行间债券市场公开发行或私募发行。商业银行也可以私募方式募集次级定期债务，商业银行募集次级定期债务应遵循中国银行业监督管理委员会发布的相关规定。第四条次级债券发行人（以下简称发行人）为依法在中国境内设立的商业银行法人。第五条次级债券的发行遵循公开、

2023-06-09

305人看过
债权人
一般债务次级债务

一般债权债务关系：债权是得请求他人为一定行为（作为或不作为）的民法上权利。本于权利义务相对原则，相对于债权者为债务，即必须为一定行为（作为或不作为）的民法上义务。因此债之关系本质上即为一司法上的债权债务关系，债权和债务都不能单独存在，否则即失去意义。一、主张债权权利是什么意思主张就是主动进行一定的意思表示，加上债权，意思是主动表示申明债权。主张债权是得请求他人为一定行为，作为或不作为的民法上权利，本于权利义务相对原则，相对于债权者为债务，即必须为一定行为的民法上义务。因此债之关系本质上即为一民法上的债权债务关系，债权和债务都不能单独存在，否则即失去意义。二、物权和债权的区别（一）物权是权利人直接支配物的一种支配权，而债权是一种典型的请求权。所谓直接支配物，是指物权人可以依自己的意志就标的物直接行使其权利，无须他人的意思或义务人的行为的介入。物权直接支配标的物，是物权的基本内容。在这一点上物

2023-03-07

422人看过
债权人
债券评级是怎样的

公司公开发行债券通常需要由债券评信机构评定等级。债券的信用等级对于发行公司和购买人都有重要影响。这是因为：1、债券评级是度量违约风险的一个重要指标，债券的等级对于债务融资的利率以及公司债务成本有着直接的影响。一般说来，资信等级高的债券，能够以较低的利率发行；资信等级低的债券，风险较大，只能以较高的利率发行。另外，许多机构投资者将投资范围限制在特定等级的债券之内。2、债券评级方便投资者进行债券投资决策。对广大投资者尤其是中小投资者来说，由于受时间、知识和信息的限制，无法对众多债券进行分析和选择，因此需要专业机构对债券的还本付息的可靠程度进行客观、公正和权威的评定，为投资者决策提供参考。国际上流行的债券等级是3等9级。AAA级为最高级，AA级为高级，A级为上中级，BBB级为中级，BB级为中下级，B级为投机级，CCC级为完全投机级，CC级为最大投机级，C级为最低级。一、什么是商业银行次级债次级债

2023-06-19

267人看过

公司债券发行
公司债券约定期限如何确定？

一、公司债券的期限如何确定？公司债券是要偿还本金的，因此它有个多长时间后还本的问题，以公司债券发行日起到还本日止这段时间，叫做公司债券期限。现在一般是将期限在一年以内的公司债券称为短期公司债券，期限有一年以上、5年以内的称中期公司债券;期限大于5年的，称为长期公司债券。公司债券的期限要根据发债公司使用资金的周转期，市场利率的趋势，流通市场的发达程度以及投资人的投资意向等因素决定。首先要考虑自己使用资金的周转期，因为不同期限的债券主要是为了满足不同的特定的资金需求。如果一个公司为某个生产项目发行债券筹资，很少能够做到在该项目投产盈利之前偿还本金，因此，公司债券的期限一般要与资金的周转期相适应。其次要考虑未来市场利率的发展趋势，如果预测市场今后要下降，发债公司就应尽量缩短债券的期限，以发行短期债券为宜。反之，如果预测市场利率今后要上升，发债公司就要尽量发行长期债券，这样既可以避免利率风险，又可

2023-04-17

253人看过
第三者
公司债券是否是长期债券？

公司债券是否是长期债券需根据债券期限来分辨。企业债券有短期企业债券、中期企业债券和长期企业债券。根据中国企业债券的期限划分，短期企业债券朗限在1年以内，中期企业债券期限在1年以上5年以内，长期企业债券期限在5年以上。企业债券的期限要根据发债企业使用资金的周转期，市场利率的趋势，流通市场的发达程度以及投资人的投资意向等因素决定。公开发行公司债券，应当符合下列条件：（一）股份有限公司的净资产不低于人民币三千万元，有限责任公司的净资产不低于人民币六千万元；（二）累计债券余额不超过公司净资产的百分之四十；（三）最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息；（四）筹集的资金投向符合国家产业政策；（五）债券的利率不超过国务院限定的利率水平；（六）国务院规定的其他条件。公司债券的种类信用公司债券有哪些？公司债券的种类信用公司债券有哪些1、信用公司债信用公司债是一种不以公司任何资产作担保而发行的债券，

2023-08-03

452人看过