您的位置:法师兄 > 专业问答 > 发行可转债有什么好处

发行可转债有什么好处

2022-05-27 11:02

该咨询为用户常见问题,经整理发布,仅供参考学习!

我也有类似问题!点击提问

推荐答案

辽宁在线咨询顾问团

2022-05-27回复

专业分析:

主要体现在5方面的好处: (1)具有低成本融资优势。可转债发行利率通常为1%左右,与同样属于债务融资方式的银行贷款和企业债券相比成本优势非常明显。 (2)同一时段,转债的单位股本筹资额较增发和配股多20%?50%。由于转债是按市价上浮一定比例进行转股,而配股和增发新股是按市价折扣一定比例确定发行价格。因此,转债可用较少的股本筹得与配股或增发新股同等的资金。 (3)缓解股权扩张带来经营业绩指标的下降。每股收益和净资产收益率通常作为股东评判经营业绩好坏的主要指标受到公司经营者重视。相对于配股和增发新股来说,转债可大大降低每股收益和净资产收益率被大幅稀释的程度。 (4)优化资本结构。最佳资本结构通常有两个标准,一是公司价值最大化,二是资本成本最低化。对资产负债率偏低的公司,选择发行可转债这种低成本融资的方式,虽然增加了一定时期的债务资本比重,但通过对高收益项目的投资,增加了公司价值。 (5)对上市公司管理者有约束作用。与纯股权融资不同,转债在存续期间有着转股或兑付压力。

展开更多

对内容有疑问,可立即反馈反馈

同类普法

孟金龙律师

北京市京师律师事务所

私募基金自主发行的好处: 1、备案制降本增效。 2、私募基金自发品类有待丰富。

丰培铭律师

天津东方律师事务所

一般医保要定在你以后长期发展的城市,医保转移最大的方便就是医疗报销了,其他也没什么。社保转移的话你这种情况一般就让公司处理了。个人的话要转移,需要在珠海社保局开具社保转出函,福州开个社保接收函就能合并了

律师普法更多>>
  • 可转换公司债券发行人是什么?
    可转换公司债券发行人是什么?

    可转换股票公司债券发行人的资格如下: 一、符合条件的上市公司,上市公司是指所发行的股票经国务院授权的证券管理部门批准,在证券交易所上市交易的股份有限公司。 二、重点国有企业指经营业绩好,有明确可行的企业改制和上市计划的重点国有企业。

    2020.03.13 190
  • 可转债公司债券发行人有哪些
    可转债公司债券发行人有哪些

    可转债公司债券发行人有: 1、累计债券余额不得超过公司净资产的40%; 2、募集资金的投资符合国家工业政策; 3、可转换公司债券的利率不得超过银行同期存款的利率水平; 4、可转换公司债券的发行金额不得低于1亿元。 《中华人民共和国证券法》规

    2022.05.11 1,783
  • 可转换公司债券的发行条件都有什么
    可转换公司债券的发行条件都有什么

    可转换公司债券的发行条件如下: 1、最近三个会计年度加权净资产平均收益率不低于6%。与扣除前的净利润相比,扣除非经常性损益后的净利润以为计算加权平均净资产收益率的依据; 2、本次发行后,公司债券累计余额不得超过最近期末净资产的40%; 3、

    2022.03.28 286
专业问答更多>>
  • 发行可转债有哪些好处

    主要体现在五个方面:(1)低成本融资优势。可转换债券的利率通常为1%左右,与同样属于债务融资方式的银行贷款和企业债券相比成本优势非常明显。(2)同一时段,转债的单位股本筹资额较增发和配股多20%?50

    2021-12-25 15,340
  • 定向可转债发行条件是什么

    定向可转债发行条件是: 其一,前一次公开发行的公司债券募足; 其二,对已公开发行的公司债券或者其他债务没有违约或者延迟支付本息的事实,未处于继续状态; 其三,未违反本法规定,满月改变公开发行公司债券所

    2022-05-26 15,340
  • 可转换公司债券发行上市有什么要求?

    上市公司发行可转换公司债券需要满足以下条件: (1)具备健全且运行良好的组织机构; (2)具有持续盈利能力,财务状况良好; (3)近三年财务会计文件无虚假记载,无其他重大违法行为; (四)国务院证券监

    2021-11-21 15,340
  • 定向可转债发行条件

    符合下列条件的,《上市公司发行可转换公司债券实施办法》第四条发行人发行可转换公司债券,应当符合《可转换公司债券管理暂行办法》规定的条件。第五条主承销商的证券公司应当重点检查发行人的下列事项,并在推荐书

    2022-01-01 15,340
法律短视频更多>>
  • 失业证有什么好处和坏处 01:02
    失业证有什么好处和坏处

    失业证有好处,基本上没有什么坏处。失业证与就业状态无关,是享受失业金的一种政策,到所在辖区的失业管理中心或街道社区就可以办失业证。好处简单的说,有失业证的情况下,在缴满1年失业保险的情况下,可以享受三个月的失业金;无证享受一个月的失业补偿金

    24,277 2022.04.17
  • 公司债券的发行条件是什么 01:16
    公司债券的发行条件是什么

    公司债券公开发行的条件包括: 资产方面的条件:股份有限公司的净资产不少于人民币三千万元,有限责任公司的净资产不少于人民币六千万元; 对总计发行债券的限制规定:债券余额加起来计算不超过公司净资产的百分之四十; 盈利方面的要求:近三年平均可分配

    3,275 2022.04.15
  • 北京市户口有什么福利好处 00:57
    北京市户口有什么福利好处

    北京市户口有以下福利好处:对于想在北京买房、工作、定居的人来说,北京户口很重要,因为选择在北京定居,而且买得起房子,长期生活在北京,户口是必须的。持有北京户口,对于将来买房、子女教育、医疗、养老、购车等等都有很大的便利。教育持有北京户口的孩

    10,252 2022.06.22
有问题
就会有解决办法
在线咨询

离婚、工伤、刑事、债务... 最快3分钟内有答案

法师兄法务
您好,请问有什么可以帮助到您的?