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可转债发行条件有哪些?

2022-07-02 10:44

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2022-07-02回复

专业分析:

定向可转债发行条件是: 其一,前一次公开发行的公司债券募足; 其二,对已公开发行的公司债券或者其他债务没有违约或者延迟支付本息的事实,未处于继续状态; 其三,未违反本法规定,满月改变公开发行公司债券所募资金的用途。 《证券法》第十八条规定,有下列情形之一的,不得再次公开发行公司债券: (一)前一次公开发行的公司债券尚未募足; (二)对已公开发行的公司债券或者其他债务有违约或者延迟支付本息的事实,仍处于继续状态; (三)违反本法规定,改变公开发行公司债券所募资金的用途。

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可转换公司债券的发行条件有以下最近3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%;本次发行后累计公司债券余额不超过最近一期期末净资产额的40%;最近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息。

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公司发行可转换债券的条件: 根据《发行管理办法》的规定,上市公司发行可转换债券,除了应当符合增发股票的一般条件之外,还应当符合以下条件: 1.3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%。扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比,以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据; 2. 本次发行后累计公司债券余额不超过近一期末净资产额的40%;上市公司可以公开发行认股权和债券分离交易的可转换公司债券(简称分离交易的可转换公司债券)。 发行分离交易的可转换公司债券,除符合公开增发股票的一般条件外,还应当符合下列条件: 1.公司近一期末经审计的净资产不低于人民币三亿元; 2.近3个会计年度实现的年均可分配利润不少于公司债券1年的利息; 3. 近3个会计年度经营活动产生的现金流量净额平均不少于公司债券1年的利息,但3个会计年度加权平均净资产收益率平均不低于6%(扣除非经常性损益后的净利润与扣除前的净利润相比,以低者作为加权平均净资产收益率的计算依据)除外; 4、本次发行后累计公司债券余额不超过近一期末净资产额的40%,预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额。

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